服贸观澜｜助力企业出海：跨境金融的需求之变与服务之变
服贸观澜｜助力企业出海：跨境金融的需求之变与服务之变
2026年09月11日 23:43
尼日利亚的砂石路面上，常常有超负荷运行的卡车来回碾压，底盘零件坏得快、换得也勤。安徽赛瑞克进出口贸易有限公司（以下简称“赛瑞克”）的燃油泵、减震器、衬头，正是靠着这样的路况在非洲打开销路。可公司总经理苏健过去常常盯着奈拉（尼日利亚的法定货币）汇率曲线，满脸担忧：订单有了，钱能不能“如数”回来、利润会不会被汇兑一口口吃掉……
苏健的焦虑，在2026年服贸会金融服务专题展区里，很容易引起共鸣。作为2026年服贸会九大专题之一，今年的金融服务专题展中，金融机构展台前人流不断，工作人员一遍遍讲解方案，洽谈区里企业代表与机构顾问交换名片、对接需求，跨境金融成了今年展馆里热度最高的关键词之一。放在更宏大的背景下看，这股热度并非偶然——当中国企业出海从“卖产品”走向“建网络、配资源、做运营”，跨境金融早已不只是资金跨境的通道，而是关乎企业能否在全球市场站稳脚跟的基础设施。
但展馆里的方案，终究要落到企业的账本上才算数。苏健盯着的那根曲线，恰恰是不少出海企业共同的命门——货出去了，钱怎么回来；生意做大了，风险谁来兜底……本币结算、汇率避险、海外融资，这些词听着专业，落到一家家企业身上，就是能不能睡个安稳觉。那么，问题何解？
图片来源：壹图网
源头之困：钱出去了，利润没回来
苏健的账本上，曾经有一笔怎么也抹不平的亏损。
赛瑞克2014年转型外贸，在尼日利亚、肯尼亚设海外仓，年销售额超2亿元。尼日利亚外汇管制严，奈拉汇率一天一个价，此前只能当天销售当天换汇。
订单接得住，钱接不住。“光是2023年我们就损失了100多万。”苏健说。
这不是苏健一个人的困境。过去企业出海，跨境金融要解决的是“有没有钱”——基础信贷、简单收付款，够用就行。现在不一样了。企业在海外设厂、并购、铺渠道、做数字服务，资金流、货 物流 、信息流、合规责任搅在一起，单靠一笔贷款或者一个收款账户，根本兜不住。本币结算、风险管理、资本运作三大刚需同时爆发。
一位常年服务出海企业的公司相关负责人掰着指头给记者数： 物流 报关、海外仓储、海外资金、海外财税合规，四大问题，一个比一个棘手。全球化 跨境支付 服务平台结行国际（GoGoLinks）则将服贸出海需求变化概括为“三级跳”：从“能不能收回来”，到“能不能管得好”，再到“能不能赋能经营”。企业不再满足于收款结汇，而是需要全球资金可视化、多账户统一归集、智能对账、汇率避险策略等 综合 能力。
正是在这样的背景下，企业的金融诉求发生了深刻转向。天府立言金融研究院院长曾刚指出，汇率和利率波动、海外回款周期拉长、当地税务与数据规则差异，也推动企业将本币结算、套保、现金管理、贸易融资和风险保障纳入统一安排。
与此同时，一线 银行 也感受到了同样的变化。 工商银行 北京市分行国际业务部副总经理刘强在接受采访中表示，中资企业“走出去”，从传统的商品贸易企业把产品销售到海外；到近年来，越来越多中国高端制造、中国技术创新走向世界，全产业链、全球化布局趋势成为主流。与此同时，企业对金融服务的需求越来越多元，从简单的国际结算、贸易融资，转为长期化、 综合 化、全球化的多元服务需求。
然而，需求升级的背后，跨境金融服务短板依然清晰可见。苏商 银行 特约研究员薛洪言认为，服贸、科技和数字企业普遍较为轻资产，传统依赖抵押物的授信方式难以完全适配，同时还面临小币种收付不便、回款周期较长、资金汇回受限以及不同国家规则差异较大等问题。
这些短板的存在，意味着跨境金融的升级不能只靠某一类机构单点突破，而需要各类金融机构各展所长、协同补位。
服务之变： 银行 、保险、支付、券商同台补位
面对需求升级，金融机构开始重构服务逻辑。当前，跨境金融从“点状满足”走向“全周期覆盖”。
对苏健而言，2025年转机出现。他用上PingPong本地收款账户，客户可直接将奈拉打入本地账户，“奈拉—人民币”的资金链路彻底打通。
当天即可锁定汇率，汇兑损失比过去少了10个点以上。资金全程在合规体系内流转，透明可追溯，既规避了假美元风险，也告别了冻卡隐忧。尼日利亚跑通后，苏健把模式复制到肯尼亚。“资金安全可控，我们也能把精力放回市场拓展上。”
支付环节的堵点打通了，但跨境金融的护航远不止于此。在企业出海的全链条上，结算、融资、风控环环相扣，任何一环的缺失都可能让出海之路变得脆弱。
结行国际（GoGoLinks）的思路是“收、付、汇、管”四位一体，场景穿透式定制。具体来说进行了三个层面的创新：第一，全链路能力打通，一个账户搞定全球资金。第二，场景化定制，而不是“一刀切”的通用产品。第三，增值服务协同，从支付延伸到经营全链路。
支付机构在“收付汇管”上做深做透的同时，银行则把目光投向了更前端的“落地”环节。
为了顺应企业出海新趋势，刘强介绍， 工商银行 北京分行始终跟随企业步伐，依托工银集团全球网络布局，充分发挥境内外、本外币、 综合 化的服务优势，为中资企业“出海”提供“全产品、全链条、全场景”跨境金融解决方案。
当企业从“做贸易”走向“做资本”，金融服务的边界也随之被推向更深水区。上市、募资、再融资，每一步都需要对跨境规则有精准把握。公开数据显示，2026年上半年，港股IPO共完成84单，融资规模270.17亿美元，同比增长92.97%。 中金公司 作为保荐人，主承销港股IPO项目27单，主承销规模57.35亿美元，排名市场第一。
服务并未止步于上市那一刻——在港股再融资领域， 中金公司 上半年增发承销规模同样排名市场第一，助力 智谱 完成超40亿美元的港股史上最大规模独家投行经办再融资交易。
资本运作解决的是“钱怎么来”，但出海路上还有另一道更棘手的题：万一出了事，谁来兜底？保险的角色，就在这个缝隙里变得不可缺席。平安产险北京分公司与新加坡当地保险公司达成合作，为出海的中 国新能源 汽车 品牌提供 电池 延保保险保障，覆盖车辆质量问题、事故补偿、车辆置换等全生命周期的保险服务。
保险的入场，不只是多了一个产品选项，更意味着跨境金融的风险分担机制正在被重新搭建。首都经贸大学农村保险研究所副所长李文中指出，保险业参与跨境金融活动，核心在于提供跨境风险保障和信用增信。天职国际金融业咨询合伙人周瑾认为，整体来看，保险在跨境金融中的角色正从单一的风险补偿，向“风险保障＋融资增信＋ 专业服务 ”的综合功能演进。
这种变化，企业端的感受最为直接。上述相关负责人也向北京商报记者感慨，他接触的很多前往拉美、欧美市场的客户，如果有一份保险兜底，很多“倾家荡产”的风险就能被化解。他同时也向记者回忆，就在两三年前，他几乎接触不到保险类的服务机构。而今年，保险公司主动上门换名片的情况越来越密集。
趋势之变：打通“最后一公里”与话语权之争
跨境金融的下一程，靠什么持续护航？
金融利好政策是首要支撑。就在9月10日，国家外汇管理局新闻发言人、副局长李斌在国新办发布会上表示，“十五五”时期，外汇管理将围绕“更加便利、更加开放、更加安全、更加智慧”深化改革。围绕贸易新业态和跨国公司等重点领域，将研究实施更多精准支持政策，并进一步加强本外币政策协同，让各类主体用一套规则办理同类型跨境人民币和外汇业务。
趋势虽已明朗，但机遇究竟落在哪里，还需要更具体的判断。曾刚认为，未来跨境金融的机遇在于企业出海结构更加多元，服务贸易、数字贸易、 新能源 产业链和海外产能布局将持续创造结算、融资、套保和资本运作需求；人民币国际化与制度型开放深化，也有助于企业形成更稳定、成本更可控的资金循环。
机遇的另一面，是人民币角色正在发生的深层位移。薛洪言指出，人民币国际化和金融开放深化，将推动人民币跨境使用从贸易结算延伸至项目融资、供应链支付、跨境投资和全球资金管理。对企业而言，本币计价、结算和融资有助于减少换汇环节，缓解部分币种错配和资金调度压力；对金融机构而言，企业全球化将带来结算、融资、避险、托管和财资管理等业务机会，也要求银行提升海外网络、属地合规、多币种服务和全球风险管理能力。
方向已经清晰，但从“看得见”到“走得通”，中间还有一段路要铺。薛洪言建议，后续也应扩大跨境结算和投融资便利化政策覆盖面，推动海关、税务、征信、保险等信息合规共享，完善服务贸易和 知识产权 融资的风险分担机制，并明确创新业务边界，让企业更敢做、金融机构更愿做。
政策层在搭台，机构层已经在加速入场。“支付机构的出海布局，正在从‘跟着企业走’升级为‘陪着企业长’。”结行国际（GoGoLinks）方面表示，下一步聚焦四大方向：一是新兴市场深度本土化，拿本地牌照、建本地团队；二是AI原生金融基础设施，让AI成为 跨境支付 的“智能风控中枢”和“全球资金调度大脑”；三是从支付通道向经营赋能延伸，从“帮企业收钱”走向“帮企业找钱、帮企业赚钱”；四是生态共建，支付机构+银行+本地机构+产业服务商协同成为主流。
“未来，我们会继续以专业创造价值，为中资企业的全球化之路保驾护航。”平安产险北京分公司表示，一是跟着产业“走出去”；二是把风险减量做到海外；三是全球救援兜底。通过“平安24”全球急难援助体系，确保中资企业海外员工“无论走到哪里，背后都有平安”。
从赛瑞克在非洲砂石路上的换汇焦虑，到银行依托全球网络提供“全产品、全链条、全场景”解决方案；从险企为 新能源 车提供保障，到中金助力科技企业赴港上市，跨境金融的服务边界正在被重新定义。它不再是交易发生后的被动响应，而是嵌入企业出海全生命周期的主动护航。在开放与风险之间，一套更稳健、更适配的跨境金融服务新范式，正被共同书写。
（文章来源：北京商报）