碳讨|光伏不再只靠卖组件：储能接棒，AI和太空改写行业估值逻辑
碳讨|光伏不再只靠卖组件：储能接棒，AI和太空改写行业估值逻辑
2026年06月05日 15:36
作者：
朱玥怡
光伏行业正在经历一场叙事重构。
新京报零碳研究院在第十九届（2026）国际 太阳能 光伏和智慧能源（上海）大会暨展览会（“SNEC”）上观察到，组件效率和技术路线之争不再是唯一主角。储能、 人工智能 、算力乃至太空能源，成为展馆内出现频率最高的关键词。面对行业增速放缓和盈利承压，越来越多光伏企业开始跳出“卖组件”的传统逻辑，将目光投向光储融合、能源智能化以及新兴应用场景，希望从单一设备供应商转型为 综合 能源解决方案提供者。
从储能成为新的增长引擎，到AI 重塑能源 管理模式，再到太空光伏打开产业想象空间，光伏行业的竞争焦点正在从成本和规模转向场景与价值。当“更便宜的电”逐渐成为现实，如何让 电力 更稳定、更智能、更具创造力，正在成为下一阶段行业发展的核心命题。
搭上储能快车，光伏不再独立叙事
今年的SNEC可能是目前储能含量最高的一届。14个场馆中，共有6个场馆被归类为 逆变器 、 充电桩 、电源、储能装备及系统相关主题，而在多家光伏主题展馆企业的展台上，光储一体化产品或解决方案也占据了最核心的位置。
例如晶澳发布了全新光储一体机，融合了传统光伏 逆变器 ，将光伏接入、储能变换、并离网切换、能量管理四大功能集于一身； 正泰电源 推出主要由465kW 逆变器 与 正泰电源 下一代储能系统构成的大型地面·智能光储发电机，适用于光储增量及存量光伏技改双场景，适配光储一体化趋势；远景发布全球首款AI光储一体化系统，将AI技术嵌入 电力 系统的预测、调度、交易、构网等核心环节，覆盖并网增效、弱网适配、离网独立及源网荷储协同四大核心场景。
晶科能源 副总裁钱晶将2026年定义为晶科储能业务放量的元年。公司储能产品的出货量从2024年的1.2GWh增长到了去年的超过5 GWh，今年预期将超过10 GWh。
多家企业在接受新京报零碳研究院的采访时表达了同样的想法——单纯销售光伏产品已经越来越难支撑起企业的未来。
“过去20年，光伏行业解决了一个核心问题——让 太阳能 发电变得足够经济和便宜。今天，在全球大部分国家和地区，光伏已经成为当地最经济的 电力 能源。但时至今日，便宜已经不是唯一的追求。” 隆基绿能 创始人、首席技术官李振国表示，当 光伏发电 量占比越来越高，电网稳定性、电力的可调度性、储能的协同性就成为新问题，便宜的电如果不能稳定送入电网，不能被灵活使用，它的价值就是有天花板的。他认为，正因此企业的重心必须从更便宜转向更可靠、更协同，这也是隆基布局储能业务的关键。
在光伏增速放缓的当下，储能为亏损中的光伏企业提供了新的增长来源。
钱晶提出了一组数据，当前，美国AIDC（AI 数据中心 ）领域的光储渗透率仍不足10%，预计到2027年至2028年将提升至约30%，到2030年 光伏发电 占比有望达到40%至60%。这意味着储能将成为美国市场最大的应用场景之一，而AI 数据中心 也将成为推动光储需求增长的重要动力。除美国市场外，欧洲、印太地区、拉美以及中国市场同样是储能发展的重要市场。
钱晶表示，公司正按照既定节奏推进业务转型。虽然今年组件出货量预计为75GW至85GW，但储能业务有望实现至少翻倍增长，增速明显高于行业平均水平。储能正在成为继组件业务之后的重要增长引擎，推动公司迈向第二增长曲线。她认为，光伏组件、储能、AI将是 晶科能源 未来的三大支柱。
上游企业同样在转型。今年5月20日， 协鑫科技 微信公众号发文称，公司启动全面深度的战略转型升级，从单一颗粒硅业务拓展为“硅基+ 锂 基+碳基”的产业生态，布局了磷酸铁 锂 正极与硅碳负极业务，从光伏领域跨界至 锂 电领域。
协鑫科技 联席CEO兰天石接受新京报零碳研究院等媒体采访时给出的转型逻辑很清晰——储能是目前中国少数能够保持50%以上增速的行业。他进而提出，未来三年内，公司光伏产品营收占比将控制在20%以内。
兰天石告诉记者，未来仅依靠单一的光伏或风电发展，意义正在逐渐减弱。尤其是光伏受资源条件和时间波动影响较大，单一能源形态能够提供的价值有限。讨论行业是否“过剩”也并非关键问题，本质上在于单一能源场景过于简单，缺乏足够的应用和价值创造空间。未来的发展方向在于多元融合。比如，将算力与光伏结合，形成“光伏+算力”的新模式，太空光伏就是一种典型探索。将光伏与储能结合，则有望提供稳定、可持续的零碳能源解决方案。
“单一设备性能的提升已接近物理极限，只有系统级创新才能释放 新能源 的真正价值。”远景能源高级副总裁黄志勇提出了同样的看法。
通威股份 光伏首席技术官邢国强告诉记者，随着光伏技术持续降本和储能系统成本的快速下降，“光伏+储能”已成为全球多个区域最经济的能源形式，其度电成本优势较传统化石能源将持续扩大，这将从经济性底层逻辑驱动全球能源结构加速转型。
AI与太空成为新路标
在此次SNEC展会上能与储能比拼出场频率的，或许只有AI/算力与太空。
在邢国强看来，对于光伏行业而言，一个崭新的增长极正在浮现，那就是 人工智能 与算力革命带来的巨量电力需求。全球 数据中心 和算力基础设施的爆发式增长，必将带来电力需求的激增，而光储凭借其绿色、经济性、可分布式部署的特点，无疑是填补这片新增需求缺口的主力能源之一。这不仅为“光伏+”模式打开了全新应用场景，也可能进一步推高光伏发展的长期天花板。
晶澳智慧能源发布了 AI智能体 系统JA E-LinkAgent OS。该系统基于多智能体协同架构，融合了负荷、光伏出力及现货电价三大AI预测引擎，并联动调度与交易两大决策中枢，能用AI精准预判未来用能需求、发电趋势与市场电价波动，自主执行购售电决策。
思格新能 源在展会前夕发布了能源行业首个全域智能体SigenAgent，它能读懂用户的宏观目标指令， 综合 感知天气、电价、电网与系统状态，借助大模型推理出最佳执行路径，直接下发指令到每一台设备，并持续追踪结果进行动态调整。
天能控股集团董事长张天任表示，当下十年，核心在于系统、协同与智能，行业发展逻辑正从拼产能规模转向拼数据积累、算法优化与系统协同。在AI统筹下，储能实现毫秒级响应，氢能承担长时平衡，两者互补共生，支撑 新能源 安全并网。同时，应加速氢电在氢储与氢能 无人机 领域的产业化，推动跨区域、跨平台的多智能体互联互通。
太空则是光伏行业瞄准的下一个发展方向。
这一届展会期间，两家太空光伏方向的联盟宣告成立，包括由澳大利亚国家科学和工程研究院院士施正荣、银河航天，中国科学院微小卫星创新研究院、上海空间电源研究所、中国科学院上海微系统研究所、长三角 太阳能 光伏技术创新中心、协鑫光电等共同发起的“太空能源发展联盟”，以及 晶澳科技 联合 赛伍技术 、 捷佳伟创 、鉴衡认证中心和两家科研机构发起设立的“太空能源技术生态联盟”。
“光伏产业范式革命的上半场，毫无疑问是‘AI+能源’，二者是深度交互的结构化共生；下半场，则是向天借地的太空能源，材料与航天共舞开启史诗级拓展。”协鑫集团董事长朱共山在展会期间表示，应以算电协同筑牢上半场根基，以太空光伏抢占下半场先机，推动光伏产业从成本竞争转向价值创造。
东方日升 在展会上发布了适用于 商业航天 的Risen Flex Nova 新星产品，p型异质结 电池 70μm厚度， 电池 尺寸210mm*105mm， 电池 效率BOL 21%，可应用于近地轨道（LEO）的各类 商业航天 项目。
炎和科技与 通威股份 在展会前夕签署战略合作框架协议。双方将聚焦HJT与钙钛矿叠层电池太空商业化应用，助力国家“双碳”战略落地与 商业航天 产业高质量发展。
从商业航天领域的新产品发布到太空光伏产业链合作加速，光伏行业正在突破传统地面电站的应用边界。随着组件成本持续下降和技术不断进步，光伏正在从单一发电设备向更广泛的能源基础设施延伸，并与航天、算力、储能等新兴产业形成交叉融合。对于光伏企业而言，未来的增长空间或许不再仅来自新增装机规模，而在于不断开拓新的应用场景和价值创造模式。
“不应认为光伏没有未来。恰恰相反，光伏作为当前已知成本最低的发电方式之一，仍具有明确的发展前景。”兰天石认为，真正需要转变的是企业的发展思维——不能仅将自己定位为光伏制造商，而应聚焦客户需求，通过“光伏+储能”“光伏+算力”等 综合 解决方案帮助客户解决实际痛点。未来企业的竞争优势，不仅取决于成本有多低，更取决于能够为客户创造多大的价值。
新京报 贝壳 财经记者朱玥怡
（文章来源：新京报）