光模块

光模块是AI算力网络的核心硬件，数据中心内部高速数据传输离不开光互联，全球大模型持续迭代，算力扩张的底层需求没有消失，头部企业1.6T、下一代高速产品的订单持续落地，高端高速产品依旧处于供不应求的状态，这是板块最核心的底层逻辑，也是很多投资者愿意长期相信“光”的根本原因。

光模块赛道的产业趋势没有终结，但行情已经从单纯的题材溢价，转向业绩兑现驱动的阶段。

回到光模块这条主线，“光”的长期产业逻辑仍在，但短期要降低收益预期，区分机会与风险。

回到光模块这条主线，“光”的长期产业逻辑仍在，但短期要降低收益预期，区分机会与风险。