贝莱德Q 1大动作：大举加仓能源和芯片“美股五巨头”惨遭减持
贝莱德Q1大动作：大举加仓能源和芯片 “美股五巨头”惨遭减持
2026年05月14日 18:23
作者：
财联社 刘蕊
财联社5月14日讯 全球 资产管理 巨头 贝莱德 集团发布了今年第一季度的13F持仓报告。
从报告上来看， 贝莱德 在今年第一季度，选择大举加仓芯片股和能源股，或是看好AI热潮和伊朗冲突背景下的芯片和能源行业前景。与此同时，在此前两年涨得火热的“美股七巨头”中， 贝莱德 减持了其中五大巨头。
作为华尔街资管巨头，贝莱德旗下ETF产品是美股重要的被动资金来源之一。因此，贝莱德的13F持仓在相当程度上映射出美股市值结构的变化，其动向往往被视为美股市场风向标。
贝莱德Q1有何动作？
报告显示，截至第一季度末，贝莱德管理的美股持仓总市值5.72万亿美元，较前一季度的5.92万亿美元有所下滑。
贝莱德在第一季度新买入327只股票标的，加仓2920个标的，清仓174个标的，减持1964个标的。前十大持仓集中度为27.73%，而其头号持仓是 英伟达 。
今年第一季度，按权重变动幅度排序，贝莱德加仓的前五大股票分别是 埃克森美孚 、 强生 、 雪佛龙 、 应用材料 和 美光科技 。其中贝莱德选择大幅加仓能源巨头 埃克森美孚 和 雪佛龙 ，可能是由于2月底伊朗战争爆发后，国际油价飙升，这些能源巨头更加有利可图。
同时，在AI热潮之中， AI芯片 和 存储芯片 需求火热，芯片股股价也持续水涨船高，或者这正是贝莱德选择加仓 应用材料 和 美光科技 的原因。
贝莱德减仓的前五大标的分别是 微软 、 英伟达 、 特斯拉 、 苹果 和Meta，均属于股价在此前两年已经大涨的“美股七巨头”。不过，这几家科技巨头仍位列贝莱德的前十大持仓之中。
截至第一季度末，贝莱德前十大重仓股格局整体稳定，分别为 英伟达 、 苹果 、 微软 、 亚马逊 、 谷歌-A 、 博通 、 谷歌-C 、Meta、 特斯拉 以及 摩根大通 ，其中只有第十大持仓从前一季度的 礼来 变更为了 摩根大通 ，而 礼来 则滑落至其持仓的第十一位。除了上述被减持的五大巨头外，谷歌和 亚马逊 成为唯二未被减持的科技巨头。
英伟达在贝莱德持仓中的组合权重从前一季度的6.13%削减至5.87%，不过仍然在其持仓中独占鳌头，持股超19亿股，季末持仓市值约3358亿美元，较上季度相比减少约1827万股。
苹果 、 微软 分列二、三位，季末持仓市值分别约2905亿美元和2196亿美元，持股分别较上季度减少了997万股和856万股。
（文章来源：财联社）