出海下一程金融如何托举中企远航
出海下一程 金融如何托举中企远航
2026年08月04日 07:0
从东南亚的工厂到欧洲的研发中心，从中资建设的 港口 到穿梭全球的 跨境电商 ，中国企业的身影正变得前所未有地活跃。
商务部数据显示，去年我国对外直接投资达1743.8亿美元，同比增速7.1%，连续9年保持世界前三；截至去年底，我国在境外设立企业超5万家，遍布全球190个国家和地区。
规模攀升的背后，中企出海的逻辑正经历深刻重构：从单纯的商品“落子”，转向复杂的产能与运营“布阵”。此时，金融已不再是配套服务，而是维系这张全球网络韧性的血脉。
站在出海“下一程”的起点，金融如何从“资金提供者”蜕变为“价值同行者”， 中国银行 给出了自己的解法。
7月23日， 中国银行 在深圳举办海外 综合 服务体系座谈会等系列活动，携手香港贸发局、招商局集团、中航集团、中远海运等机构成立“出海环球通合作联盟”，同步发布《“扬帆出海全程护航” 中国银行 支持企业出海 综合 服务方案》，针对企业出海不同阶段，精准提供“启航”与“远航”两类服务方案。
出海，向来不是孤舟独行。一直以来， 中国银行 聚各方力量，织就全球化服务网络，托举中企驶向深蓝。
破局出海：从“单点突破”到“全球组网”
出海的第一步，面对陌生的市场环境，企业首先要解决的，是钱从哪里来、项目如何落地、政策如何吃透。
在河南巩义回郭镇， 明泰铝业 从1997年的一条生产线起步，逐步成长为“中国民营企业500强”。在企业拓展海外市场的初期，往往“第一公里”的资金瓶颈最难突破。 中国银行 河南省分行为其量身定制 综合 融资方案，组建一对一专属服务小组，以2000万元流动资金贷款，支持企业迈出海外布局的第一步。
一家核电央企也遇到过类似情形。约10年前，该企业计划以香港作为区域管理和资金运营中心，辐射东南亚及全球市场。然而，“走出去”初期就面临利率上行等环境，如何快速筹集项目资金成为迫在眉睫的问题。
中银香港 协同 中国银行 在东南亚机构，通过一体化服务机制，高效落地多笔银团贷款、搭桥贷款、内保外贷及再融资，并提供配套的现金管理、资金保值与增值等产品服务，有效助推该企业在马来西亚、老挝等东南亚国家的清洁能源项目投资与运营。
由此可见，中企“走出去”的第一步，要打通的不只是规则和文化边界，还有金融体系之间的连接。而这正是全球化服务网络的价值所在。
目前，中国 银行 境外机构已覆盖64个国家和地区，是全球化程度最高的中资 银行 。依托“一点接入全球响应”机制与平台，中行让企业在出海初期“不出国，就能把事办了”。
在浙江一家家电企业首次布局泰国时，针对企业对当地经济规划、投资政策、税收优惠、劳工管理、出口制度等问题的疑惑，中国 银行 浙江省分行联动泰国子行，为企业提供一对一咨询，并协助办理资本金账户开立、资金汇划等业务。
“虽然没去泰国，但通过中行牵线搭桥及一对一会谈，感觉就像自己亲自去了一趟泰国一样。”这也成为不少企业走出去后的共同感受。
如果说中小企业出海，需要金融帮助跨过第一道门槛，那么大型项目走向海外，金融服务更是生命线一般的存在。
2024年四季度，几内亚西芒杜铁矿项目银团贷款尚在筹组，中国银行率先为其投放前期建设贷款。
远在南美洲的秘鲁钱凯港，是中秘共建“ 一带一路 ”的重要项目，是南美首个智慧 港口 。项目总投资超35亿美元，其中一期工程投资约13亿美元。巨额投资背后，是中国银行牵头筹组银团贷款，从而保障 港口 如期建成并投入运营。
这类海外项目，往往投资规模大、建设周期长、参与主体复杂，资金回收周期甚至长达数十年。中行员工介绍：“我们服务的项目中，贷款期限超过十年的有很多。十几年以前，几内亚的项目就已经开始筹划了。”
中企到海外承接基建、工程项目时，一纸银行的授信证明，就像是展示给对方的“硬实力凭证”。这些年，中国银行持续为“中国建造”“中国制造”提供担保支持，保障众多共建“ 一带一路 ”“大基建”及“小而美”项目顺利实施。2025年，中国银行境内机构开往共建“ 一带一路 ”国家保函合计176.34亿美元，覆盖超140个国家和地区。
从一座座海外工厂，到跨境产业链，再到共建“一带一路”的无数基建项目，跨越山海的第一步，始于企业的魄力，也离不开金融的护航。
深耕本土：构建全天候跨境资金生态
跨越山海之后，真正的考验才刚刚开始。
不同的市场规则、金融体系和商业环境，正在成为企业全球化经营的新挑战。支付效率、汇率波动、资金周转、合规要求……看似细小的问题，往往决定一家企业在海外能不能走下去、走得远。
首先就是汇率风险。如果企业对外汇不做套期保值，在换汇时因汇率波动导致的损失，可能抵得上苦心经营赚来的几个利润点。
一家国内电机 行业龙头 企业，就曾面临这样的挑战。
作为一家上市公司，该企业生产的电机和精密风机远销北美及欧洲等市场，出口收汇主要涉及美元和欧元。由于订单金额较小、笔数较多，且账期通常在30至90天之间，公司每月都会产生持续性的外币收入，也随之面临一定的汇率风险敞口。
中国银行江苏省分行结合企业订单结构和历史收汇规律，提供外汇风险管理方案。针对确定性较高的订单，采用较高比例的集中保值，通过远期业务锁定汇率；针对未来不确定性较大的收入，则根据收汇周期采取分层滚动套保策略，在降低汇率波动影响的同时，帮助企业保持经营灵活性。
对于走向全球的企业而言，金融服务早已不只是资金支持，而是一套陪伴企业穿越海外经营周期的能力体系。
国内一家 新能源 汽车 龙头，在全球设立销售和服务网络，资金分散在不同国家，亟需实现全球高效资金周转以支持海外扩张。
传统模式下，跨境流转耗时长、沉淀成本高，但中国银行依托全球化优势，协助车企创新推出“全天候多层区域资金池方案”，首阶段在欧洲区已落地。简单来说，就是中行打破时区差异，打造点对点匹配机制——欧洲当地每日营业时间开始时，香港主账户自动精准下拨资金至欧洲。欧洲当日营业时间接近结束时，自动上收欧洲各地盈余资金至香港主账户，集中形成沉淀收益，构建起高效闭环的资金生态链。
出海的下一程，比抵达更重要的是扎根。金融服务也正在从解决眼前需求，走向陪伴企业融入全球生态。
从出海筹备期的市场调研、政策解读、合规咨询，到落地阶段的跨境信贷、结算服务、汇率避险，再到海外运营期的账户管理、供应链金融和跨境资金池，中国银行围绕企业全生命周期，提供从“融资”到“融智”的综合服务。
谋篇全局：金融赋能与人民币国际化共振
去年10月，中国银行发布的《服务企业出海白皮书》指出，当前企业全球化发展的核心需求为优化全球资源配置、提升本地化长期运营能力、保障境外资产和权益安全。
当中国企业驶入全球化“深水区”，金融机构也需要成为更懂产业、更懂市场的“局内人”。
海尔旗下斐雪派克的发展，正是这一趋势的缩影。
斐雪派克作为海尔高端品牌矩阵中的重要一极，要完成全球化的产能布局，从产线扩容、技术迭代，到供应链本土化，每一环都需要资金链的精准咬合。中国银行恰在此时嵌入海尔的全球化棋局，针对斐雪派克在原材料采购、设备进口、本地市场拓展等环节的资金需求，定制了涵盖本外币、境内外的综合金融方案，助力其新建智能化生产线、升级研发中心，进一步巩固了斐雪派克在高端厨电领域的全球地位。此外，中国银行还助力海尔集团顺利并购美国通用电气家电业务，实现从“中国家电品牌”到“全球家电生态引领者”的跨越。
从更深层次看，企业全球化的范围，也折射着一个国家的金融影响力。如今，中国企业的全球化布局，正在为人民币国际化打开新的战略窗口。
对企业而言，用人民币来做跨境结算、投资定价和财资管理，是一举三得：减少汇率错配，降低交易成本，提升资源配置效率。
中国银行，正是这盘棋中的“连通器”。目前，中国银行已有46家境内外机构成为CIPS系统直参行，在人民银行授权的全球41家人民币清算行中占19席，位列市场第一。
案例是最好的注脚。在乌兹别克斯坦，中行以跨境人民币贷款，支持某能源基建企业建设储能电站。项目以人民币计价收取电费，收入与融资币种匹配，汇率风险由此消弭。
在东南亚，一家中 国新能源 车企曾困于美元结算的汇兑成本与汇率波动。 中银香港 依托人民币清算行优势，支持车企在当地打造“中行—车企—总代理”之间的全链条人民币结算，保护资金安全、降低汇率及经营成本。
纵观中企出海的演进史，亦是一部金融相伴相生、同向而行的赋能史。从早期的“跟跑”服务，到如今的“并跑”乃至“领跑”创新，中国银行充分发挥全球化优势，架起跨境金融的坚实桥梁，护航出海之路越行越阔，势稳致远。
（文章来源：21世纪经济报道）